上市公司2009年年报披露近日收官,年报内容精彩纷呈。统计数据显示,沪深两市共有1 837家公司(包括新上市公司)披露年报,上市公司净利润首次突破万亿元。本报记者细细研读了中注协发布的年报快报,并采访了相关专家,2009年年报的特点愈加清晰起来。

　　 “非标意见”比例再降低

　　据不完全统计,截至4月29日两市披露年报的1 777家上市公司中,被会计师出具非标意见的为94家,占已披露年报总数的5.28%,2009年年报“非标”意见比例继续维持低位基本成定局,被出具标准无保留意见审计报告即标准审计报告家数占比94.72%。有22家公司在今年新成为“非标”的一员,如因为未披露实际控制人变更而被会计师出具“保留意见”审计报告的ST华新就是此例,与此同时另有*ST烽火等23家上市公司今年摆脱“非标”身份。

　　可以说,随着上市公司会计处理越来越规范,上市公司对公司治理的关注,“非标”比例已经得到控制。

　　业内人士介绍,ST公司依旧是“非标”意见的重点区域。可以看出,绩差公司仍是被出具“非标”意见的重点对象。由于ST公司存在资不抵债、大额诉讼等情况,使得ST公司成为了“非标”大军中的主力,尤其是被出具“保留意见”和“无法表示意见”的22家公司中,18家均为ST公司。

　　从无法发表意见的内容看,这些公司大都深陷泥潭无法自拔,债务危机深化、经营停滞或长期亏损的情况,而且几乎都寄望于重组或重整来帮助公司走出困境,但收效缓慢或者毫无进展,由此会计师表示无法判断公司按照持续经营假设编制财报是否合适。而在“保留意见”的理由中,除了持续经营能力存在重大不确定性外,会计估计的合理性、涉及诉讼、立案稽查等事项也会成为公司被出具此类非标意见的原因。

　　至于占大多数情况的“带强调事项段的无保留”意见中,会计师提出的理由较为多样,不过,上市公司或其子公司持续经营能力存在重大不确定仍是主流因素,出现频率最高,而小部分公司还因存在立案调查、诉讼、资产重组等不确定事项被出具非标意见。

　　“换所”比例依然较高

　　中注协数据显示,截止到4月23日,在1504家已经发布年报的上市公司中,共有507家变更了会计师事务所,其中,378家的变更原因为会计师事务所的合并（更名）,其余的129家为“换所”变更,占比8.58%,考虑到尚未列入统计的333家,今年年报审计“换所”接近往年的规模。数据显示,2007年换所数量147家,占1570家上市公司的9.36%,2008年换所数量138家,占1624家上市公司的8.5%。

　　业内人士表示,从数据上看,今年事务所变更有较大变化,其中主要原因是会计师事务所的合并（更名）,这也是国办56号文件下发已来,会计师事务所做大做强的具体反映。此外,剔除这一因素,还存在相当数量的“换所”,事务所之间的竞争压力依然存在。

　　“换所”一直是监管部门和投资者关注的事项,因为会计师事务所出具的年报审计报告对投资者的投资决策起着举足轻重的作用。除了由于集团公司统一审计师、节约成本等因素外,会计师和上市公司在审计意见上出现分歧也是“换所”的重要原因,而在这种情况下,后任审计师往往会给出更好看的审计结果,此行为被业界通称为“接下家”。

　　今年初,中注协在发表2009年年报审计快报第一期表示,将严格按照《中国注册会计师协会年报审计监管工作规程》的要求,对上市公司2009年度财务报表审计情况进行跟踪,尤其是创业板上市公司审计情况,密切关注在上市公司年报审计中出现的“炒鱿鱼、接下家”行为,对于恶意“接下家”行为实行重点监控。对年报监管过程中发现的不严格遵循准则的会计师事务所和注册会计师,中注协将在执业质量检查中予以重点关注。不过,至今尚未发现恶意“接下家”行为,中注协表示,在接受委托前,多数后任注册会计师都与前任注册会计师进行了必要的沟通。

　　创业板新军:高送转成主流

　　在2009年上市公司年报中,创业板无疑是一大亮点。从披露的信息来看,创业板新军整体业绩增长优于中小板。正是在高业绩的支撑下,创业板“高送转”成为热点。然而,创业板“高送转”也引来了不少质疑。

　　据统计,在深交所预约披露年报的创业板公司共计58家,从已经公布的年报或业绩快报来看,这58家创业板公司2009年整体业绩增幅高达47.5%。2009年58家创业板公司共实现营业收入179.06亿元,创造净利润33.79亿元。在这些公司中,仅朗科科技因非经常性损益同比下降,导致该公司净利润略微下滑。而其余57家公司2009年业绩均获增长,新宙邦等20家公司业绩增幅超过50%,世纪鼎利等4家公司业绩增幅甚至超过了100%。

　　相较之下,尽管中小板2009年业绩好于大盘股,但是较创业板而言仍逊色不少。据统计,中小板358家公司共实现营业收入4645.55亿元,创造净利润400.10亿元,分别同比增长8.80%和27.25%。

　　在业绩交出闪亮“成绩单”的同时,伴随年报公布的一系列高送转举措也使创业板成为市场焦点。

　　截至4月23日,在深交所预约披露年报的58家创业板公司,已有55家发布2009年年报,推出每10股送(转)5股及以上的高送转方案的公司有30家, 18家公司10转10(含)以上,神州泰岳更以“10转15派3元”“艳压群芳”。同时,有52家公司派发现金,派现最大方的是世纪鼎利,每10股派6.5元(含税)。但“一毛不拔”的创业板公司也有两家,分别为阳普医疗和三维丝。

　　业内人士表示,创业板大部分是民营公司,具有高成长性和良好的盈利空间,因此存在高送转的需求。此外,在创业板公司IPO超募普遍的前提下,无疑使得公司的资本公积金极为丰裕,因此,从技术层面上讲,不少创业板上市公司都有高送转的技术条件。加之创业板个股股价偏高,过高的股价会导致流动性受限,这也会导致上市公司更愿意高送转。

　　但是,高送转并不意味着高成长。一些业绩相对较差的公司也纷纷“高送转”、“穷送转”。业内人士认为,由于创业板盘子较小,许多大股东都是个人,从利益角度出发,高送转也是其追求的一种投资回报,高送转可以促使上市公司大股东的财富快速增长。同时,快速、持续扩张股本,成了这些公司特别是创业板公司日后规避直接退市等市场风险的重要举措之一。

　　国际趋同或改善财报披露

　　4月初,国际会计准则理事会（IASB）和美国财务会计准则委员会（FASB）联合发布了《财务报告概念框架:报告主体（征求意见稿）》。据了解,《征求意见稿》是财务报告概念框架项目的阶段性成果,旨在为未来准则建设创建一个完备、全面、一致的国际性基础。

　　财政部将其作为持续趋同工作机制的一项重要内容,转发了该征求意见稿并公开征求意见,以便及时向IASB反馈我国意见,切实维护我国企业利益。

　　早在2001年,IASB和FASB就向各自的日程里添加了一个财务报告的项目,并相互独立地进行了研究。至2008年10月16日,IASB和FASB协调项目组发表了“改进财务报表列报咨询建议”。

　　专家表示,这一项目如得以实施,“四大表”均要做出相应调整。

　　北京国家会计学院教授陈敏指出,现行报表存在一些缺陷,不能充分反映各项经济活动对企业过去与未来的影响,财务报表列报框架与内容安排也不甚合理。

　　例如,现行资产负债表没有反映出各项资产、负债的作用;现行利润表分类比较混乱,没有清楚地划分持续经营活动与终止经营活动的损益,不能完整反映企业综合收益;现金流量表的结构较好,但也不能清楚说明利润与现金流量的关系等等。另外,各大报表之间联系松弛,内部结构不一致,项目分解不充分,列报方式不统一,都是阻碍财务报表发挥更大作用的因素。

　　陈敏对此表示,变革的重点一是加强报表之间的联系,统一报表结构;二是适度分解财务信息,以便用于评估企业的未来现金流量的金额、时间和不确定性,并反映评价企业流动性与财务弹性信息;三是变革列报模式,首先更改名称,并将财务状况表（原资产负债表）、综合收益表（原利润表）、现金流量表分三个层次（部、类、项）分解,使企业综合财务状况更加详细有用。

此外,新会计准则实现了与国际会计准则的趋同,并采用了“资产负债观”的核心理念,这或将改善财报披露。

　　 本报短评

　　总的来说,我国上市公司年报审计的审计质量在不断提高,也反映了我国当前各领域深化改革的具体进程。

　　可以说,一方面,年报审计直接反映出会计行业做大做强的态势,据不完全统计,在507家变更了会计师事务所的上市公司中,74.56%是因为会计师事务所的合并（更名）。另一方面,注册会计师风险意识不断加强,注册会计师行业整体素质和能力得到提升。其次,企业内部控制不断完善。日前,财政部等五部委联合发布了《企业内部控制配套指引》,标志着企业内部控制规范体系建设目标基本建成。此外,监管力度进一步加大,如强化事前督导。打击“炒鱿鱼”、“接下家”等恶意竞争行为。

　　不过,问题依然存在。比如,较高的“换所”比例仍然存在,“四大”与本土所存在的畸形竞争局面依然没有改变,创业板“高送转”反映的套利心态等等。

总而言之,在不断走向全球趋同的进程中,我们期待年报审计制度更加完善,审计工作更加公开和得到有效监督,审计质量再上新的台阶。

（来源：财会信报 2010年5月4日）